17+ nhân tố tham gia vào thị trường tài chính toàn cầu! Chúng ta đang đối đầu với những ai? - Phần cuối

[namthang]

17+ nhân tố tham gia vào thị trường tài chính toàn cầu! Chúng ta đang đối đầu với những ai? - Phần 3

17+ nhân tố tham gia vào thị trường tài chính toàn cầu! Chúng ta đang đối đầu với những ai? - Phần 2

Thị trường tài chính là sự kết hợp của những “phe phái” khác nhau. Họ sở hữu những quy mô khác nhau và động cơ khác nhau khi tham gia vào thị trường.

Binh pháp có câu: “Biết địch biết ta, trăm trận trăm thắng”. Nếu anh em có thể biết rõ những ai đang giao dịch tại những thị trường nào, quy mô giao dịch của họ như thế nào, động lực của họ là gì và họ có khả năng làm gì, thì anh em có thể sẽ có cảm giác tốt về xu hướng của thị trường.

Đối thủ của anh em có thể là ai và tại sao họ có thể làm điều đó? Hãy cùng xem xét và tìm hiểu về những nhân tố chính trong thị trường tài chính toàn cầu nhé!

>> Phần 1: Nhà giao dịch cá nhân; Nhà đầu tư tổ chức; Ngân hàng và các trung gian tài chính khác; Quỹ Kền Kền

>> Phần 2: Các nhà giao dịch tần suất cao; Các tổ chức tài chính gia đình; Quỹ đầu tư vào quỹ phòng hộ; Quỹ hưu trí

>> Phần 3: Quỹ tài sản có chủ quyền; Cố vấn Giao dịch Hàng hóa (CTA); Các cá nhân có tài sản ròng cao (HNWI); Các công ty bảo hiểm

Quỹ tương hỗ (Mutual funds)

Quỹ tương hỗ là một loại quỹ đầu tư được sở hữu bởi một nhóm các nhà đầu tư.

Các quỹ này tập hợp tiền của nhiều nhà đầu tư khác nhau và sử dụng nó để mua nhiều loại tài sản, chẳng hạn như cổ phiếu, trái phiếu và các tài sản khác.

Điều gì thúc đẩy họ tham gia thị trường?

Các quỹ tương hỗ thường được thúc đẩy bởi những điều tương tự như các nhà đầu tư khác: họ muốn phát triển sự giàu có và bảo toàn vốn của mình.

Nhóm này lớn như thế nào?

Các quỹ tương hỗ ở Mỹ quản lý tổng tài sản giá trị khoảng 22 nghìn tỷ USD.

Các công ty cổ phần tư nhân (Private equity firms)

Công ty cổ phần tư nhân là một loại hình công ty đầu tư chuyên đầu tư vào các công ty tư nhân.

Các công ty này thường đầu tư vào các công ty không được niêm yết trên sàn giao dịch chứng khoán đại chúng.

Điều gì thúc đẩy họ tham gia thị trường?

Các công ty cổ phần tư nhân muốn đầu tư vào các công ty có thu nhập và bảng cân đối kế toán tương đối rõ ràng để họ có thể đưa chúng lên sàn thông qua giao dịch mua lại có đòn bẩy (LBO).

Mục tiêu là làm cho các công ty này hoạt động hiệu quả hơn, sử dụng các dòng tiền để trả nợ và bán chúng cho một nhà đầu tư khác hoặc thông qua IPO.

Nhóm này lớn như thế nào?

Các công ty cổ phần tư nhân trên toàn cầu có tổng vốn khoảng 9 nghìn tỷ đô la.

Quỹ phòng hộ (Hedge funds)

Quỹ phòng hộ là một loại quỹ đầu tư sử dụng nhiều chiến lược khác nhau để kiếm lợi nhuận.

Các quỹ phòng hộ thường chỉ có sẵn cho các nhà đầu tư được công nhận.

Khách hàng của họ thường bao gồm các quỹ hưu trí, các tổ chức tự doanh, quỹ tài sản có chủ quyền.

Điều gì thúc đẩy họ tham gia thị trường?
Các quỹ phòng hộ sử dụng nhiều chiến lược khác nhau để phát triển và bảo toàn vốn cho khách hàng của họ.

Nhóm này lớn như thế nào?
Các quỹ phòng hộ trên toàn thế giới quản lý tổng tài sản giá trị là 5 nghìn tỷ đô la. Nhóm này phát triển rất mạnh, bởi vào năm 2000, các quỹ phòng hộ chỉ quản lý khoảng 260 tỷ đô la.

Quỹ Đầu tư mạo hiểm (Venture capital)

Các quỹ đầu tư mạo hiểm (VC) là những nhà đầu tư cung cấp vốn cho các công ty khởi nghiệp để đổi lấy vốn chủ sở hữu.

Họ thường đầu tư vào các công ty giai đoạn đầu có tiềm năng tăng trưởng cao.

Các nhà đầu tư thiên thần thường thuộc loại này, mặc dù họ thường là những cá nhân muốn đầu tư vào các công ty khởi nghiệp.

Điều gì thúc đẩy họ tham gia thị trường?

Các nhà đầu tư mạo hiểm đang tìm cách kiếm lợi nhuận từ các khoản đầu tư của họ.

Họ thường đầu tư vào các công ty mà họ tin rằng có tiềm năng tăng trưởng cao.

Đầu tư mạo hiểm thiên về tìm kiếm các xu hướng và công nghệ mới nổi.

Nó giống kiểu đầu tư “tự quản lý” hơn khi nhiều khoản đầu tư có thể không thành công (hầu hết các công ty khởi nghiệp đều thất bại) và tổng lợi nhuận phần lớn được thúc đẩy bởi các khoản đầu tư mang lại bội số tiền lớn (ví dụ: 1 triệu đô la thành 200 triệu đô la).

Nhóm này lớn như thế nào?

Các công ty đầu tư mạo hiểm ở Mỹ có quản lý khoảng 700 tỷ đô la. Hai công ty hàng đầu là Andreessen Horowitz và Sequoia Capital.

Ngân hàng trung ương (Central banks)

Ngân hàng trung ương là một loại tổ chức tài chính điều tiết lượng tiền cung ứng và lãi suất trong nền kinh tế.

Các ngân hàng trung ương cũng thường quản lý dự trữ ngoại hối của một quốc gia.

Mỹ có ít dự trữ ngoại hối so với các nền kinh tế khác so với quy mô của nó. Ví dụ: Trung Quốc thường có lượng dự trữ ngoại hối gấp khoảng 25 lần đến 30 lần so với Mỹ, có nghĩa là Mỹ có rất ít “tiền của các nước khác trên thế giới”.

Điều gì thúc đẩy họ tham gia thị trường?

Các ngân hàng trung ương được thúc đẩy bởi nhiệm vụ theo luật định của họ.

Điều này có nghĩa là kiểm soát lạm phát hoặc giảm thiểu thất nghiệp tối đa trong bối cảnh ổn định giá cả (cả trong nền kinh tế thực và ổn định tài chính) hoặc duy trì tỷ giá hối đoái ổn định.

Để đạt được những mục tiêu này, các ngân hàng trung ương sẽ kiểm soát lãi suất và giao dịch tài sản tài chính (chủ yếu là trái phiếu chính phủ của chính họ và chứng khoán được chính phủ bảo đảm (ví dụ: chứng khoán được bảo đảm bằng thế chấp)).

Nhóm này lớn như thế nào?

Bốn ngân hàng trung ương hàng đầu thế giới - Cục Dự trữ Liên bang Hoa Kỳ, ECB, BOJ và PBOC - có bảng cân đối kế toán là 31 nghìn tỷ đô la vào năm 2022.

Bài viết này đề cập đến hơn 17 thực thể cụ thể tham gia vào thị trường tài chính.

Tham khảo: Daytrading​