Le Hue Truong
Active Member
- 8,273
- 34,110
Xin chào cả nhà!
Thuần thục nghệ thuật thoát lệnh cũng quan trọng không kém nghệ thuật vào lệnh.
Mark Minervini, một phù thuỷ nổi tiếng trên thị trường chứng khoán, cũng là người 2 lần vô địch Giải Đầu tư Hoa Kỳ (năm 1997 và năm 2020) nhấn mạnh rằng bí quyết giao dịch thành công không chỉ nằm ở việc lựa chọn đúng cổ phiếu, mà còn ở việc hiểu khi nào nên bán chúng.
Bài viết này sẽ tập trung vào 3 khía cạnh cơ bản trong chiến lược thoát lệnh của Minervini:
Hãy cùng bắt đầu thôi nào!
Lệnh dừng lỗ (stoploss order) là một công cụ quan trọng trong trading, đặc biệt là trong các chiến lược swing trading như chiến lược của Mark Minervini.
Đó là lệnh được đặt để mua hoặc bán một cổ phiếu khi giá đạt đến mức định trước. Chức năng chính của lệnh dừng lỗ là hạn chế tổn thất của nhà đầu tư đối với vị thế.
Là một swing trader, Minervini đặc biệt chú trọng đến việc quản lý rủi ro trong phương pháp giao dịch của mình.
Đối với ông, lệnh dừng lỗ không chỉ là tấm lưới an toàn, mà nó còn là một thành phần quan trọng của chiến lược giao dịch thành công. Ông khẳng định, việc kiểm soát tổn thất cũng quan trọng như việc đảm bảo lợi nhuận.
Bằng cách thiết lập một lệnh dừng lỗ, trader có thể đảm bảo rằng khoản lỗ của họ được kiểm soát và có thể dự đoán được, điều này rất cần thiết trong thế giới trading đầy biến động.
Lệnh dừng lỗ theo tỷ lệ phần trăm: Một trong những chiến lược chính của Minervini liên quan đến việc đặt lệnh dừng lỗ ở một tỷ lệ phần trăm cố định dưới giá mua. Tỷ lệ này thường nằm trong khoảng từ 7% đến 8%. Ví dụ: Nếu bạn mua một cổ phiếu ở mức $100, thì việc đặt lệnh dừng lỗ ở mức 7% có nghĩa là đặt nó ở mức $93. Phương pháp này đơn giản và có thể dễ dàng áp dụng cho bất kỳ giao dịch nào.
Lệnh dừng lỗ được điều chỉnh theo độ biến động thị trường: Minervini cũng thường điều chỉnh mức dừng lỗ tuỳ theo độ biến động của cổ phiếu. Các cổ phiếu dễ biến động, có mức dao động giá lớn hơn, có thể yêu cầu lệnh dừng lỗ rộng hơn để tránh bị "stop-out" sớm. Ví dụ: Nếu một cổ phiếu được biết là dao động thường xuyên khoảng 10%, thì việc đặt dừng lỗ nhỏ hơn tỷ lệ phần trăm này có thể dẫn đến việc thoát lệnh không cần thiết. Trong những trường hợp như vậy, mức dừng lỗ rộng hơn, có lẽ khoảng 12-15%, có thể phù hợp hơn.
Trong triết lý giao dịch của Mark Minervini, việc thiết lập các mục tiêu lợi nhuận thực tế là nền tảng của giao dịch thành công. Chiến lược này bao gồm việc phân tích cẩn thận dữ liệu lịch sử, mô hình biểu đồ và tiêu chí cụ thể do Minervini thiết lập. Mục đích là để xác định một điểm thoát lệnh tiềm năng nhằm tối đa hoá lợi nhuận trong khi giảm thiểu rủi ro.
Phân tích dữ liệu lịch sử: Bắt đầu bằng cách xem xét hoạt động lịch sử của cổ phiếu. Hãy tìm kiếm các mô hình về mức độ cổ phiếu thường di chuyển sau khi phá vỡ khỏi một vùng cơ sở. Điều này mang lại cái nhìn sâu sắc về những gì có thể là mục tiêu thực tế.
Tìm hiểu các mô hình biểu đồ: Các mô hình biểu đồ đóng một vai trò quan trọng trong việc thiết lập mục tiêu lợi nhuận. Ví dụ: Mô hình "cốc và tay cầm" có thể cung cấp manh mối về khả năng tăng giá. Độ sâu của cốc hoặc chiều cao của tay cầm có thể được sử dụng để dự báo chuyển động đi lên.
Tiêu chí của Mark Minervini: Ông thường tìm kiếm các cổ phiếu có nền tảng cơ bản (fundamentals) mạnh mẽ và có lịch sử tăng trưởng thu nhập vững chắc. Ý tưởng là đầu tư vào những cổ phiếu có tiềm năng tạo ra những động thái đáng kể.
Định nghĩa và tầm quan trọng: Tỷ lệ Risk:Reward (R:R) là thước đo được sử dụng để so sánh lợi nhuận kỳ vọng của một khoản đầu tư với mức độ rủi ro được chấp nhận để thu được khoản lợi nhuận này. Tỷ lệ R:R ưa thích của Mark Minervini thường là khoảng 3:1 hoặc cao hơn. Điều này có nghĩa là với mỗi đô la ông mạo hiểm, thì có khả năng kiếm được 3 đô la.
Ứng dụng trong việc chốt lời: Khi đặt mục tiêu lợi nhuận, hãy xem xét rủi ro tiềm ẩn (hoặc khoảng cách đến điểm dừng lỗ của bạn) và đặt mục tiêu chốt lời tuân thủ theo tỷ lệ R:R này. Ví dụ: Nếu mức dừng lỗ của bạn được đặt tương đương với khoản lỗ 1 USD/cổ phiếu, thì mục tiêu lợi nhuận mà bạn nên nhắm tới ít nhất phải đạt mức lãi là 3 USD/cổ phiếu.
Trong chiến lược giao dịch của Mark Minervini, trailing stop là một công cụ năng động và cần thiết để quản lý vị thế và bảo vệ lợi nhuận. Chúng đặc biệt quan trọng trong phương pháp swing trading, trong đó việc nắm bắt xu hướng và phản ứng kịp thời với những thay đổi của thị trường là rất quan trọng.
Trailing stop là một loại lệnh dừng lỗ di chuyển theo giá thị trường. Khác với lệnh dừng lỗ tiêu chuẩn, cố định sau khi được thiết lập, thì lệnh trailing stop sẽ điều chỉnh khi giá cổ phiếu di chuyển theo hướng thuận lợi. Trailing stop sẽ được đặt theo mức phần trăm hoặc số tiền cụ thể thấp hơn giá thị trường.
Lợi ích chính của lệnh trailing stop là khả năng đảm bảo lợi nhuận đồng thời cho phép tăng trưởng hơn nữa. Khi giá cổ phiếu tăng, lệnh trailing stop sẽ duy trì khoảng cách đã được thiết lập. Nếu giá cổ phiếu giảm, lệnh trailing stop vẫn đứng yên và lệnh sẽ được kích hoạt đóng nếu giá chạm mức trailing stop. Phương pháp này sẽ khóa lợi nhuận một cách hiệu quả và hạn chế thua lỗ mà không cần điều chỉnh thủ công liên tục.
Được biết đến với chiến lược swing trading chính xác, Mark Minervini nhấn mạnh việc sử dụng trailing stop để nắm bắt chuyển động xu hướng tối đa có thể, đồng thời bảo vệ được lợi nhuận.
Trong swing trading, mục tiêu là nắm bắt các xu hướng ngắn hạn đến trung hạn, lệnh trailing stop sẽ đảm bảo trader không thoát khỏi vị thế quá sớm khi xu hướng thuận lợi hoặc quá muộn khi xu hướng đảo chiều.
Theo tỷ lệ phần trăm cố định: Điều này liên quan đến việc đặt trailing stop ở mức phần trăm cố định thấp hơn giá thị trường. Ví dụ: Lệnh trailing stop 5% đối với một cổ phiếu hiện ở mức $100 sẽ được đặt ở mức $95.
Theo số tiền cụ thể: Ở đây, lệnh trailing stop được đặt ở một số tiền cụ thể thấp hơn giá thị trường. Ví dụ: Đối với một cổ phiếu đang giao dịch ở mức $100, thì lệnh trailing stop $5 sẽ được đặt ở mức $95.
Theo chỉ báo kỹ thuật: Một số trader sử dụng các chỉ báo kỹ thuật (như đường trung bình động) để đặt trailing stop. Ví dụ: Đặt trailing stop dưới mức trung bình động 20 ngày.
Điều chỉnh động: Chìa khoá để sử dụng trailing stop hiệu quả là khả năng điều chỉnh động của chúng. Khi giá cổ phiếu tăng, lệnh trailing stop cuối cùng cũng di chuyển lên tương ứng, luôn duy trì khoảng cách định trước so với mức giá đỉnh đạt được.
Bằng cách hiểu và áp dụng các chiến lược này của Mark Minervini, bạn có thể nâng cao khả năng đưa ra quyết định sáng suốt, quản lý rủi ro hiệu quả và gia tăng lợi nhuận tiềm năng.
Các chiến lược thoát lệnh này là thứ không thể thiếu trong triết lý giao dịch của Mark Minervini, cho ông một khuôn khổ kỷ luật để đóng các vị thế, rất quan trọng để đạt được thành công trong thế giới năng động của swing trading.
Đừng quên THẢ TIM, SHARE VÀ COMMENT để ủng hộ mình nhiều hơn nữa nhé!! Nice day cả nhà
Thuần thục nghệ thuật thoát lệnh cũng quan trọng không kém nghệ thuật vào lệnh.
Mark Minervini, một phù thuỷ nổi tiếng trên thị trường chứng khoán, cũng là người 2 lần vô địch Giải Đầu tư Hoa Kỳ (năm 1997 và năm 2020) nhấn mạnh rằng bí quyết giao dịch thành công không chỉ nằm ở việc lựa chọn đúng cổ phiếu, mà còn ở việc hiểu khi nào nên bán chúng.
Bài viết này sẽ tập trung vào 3 khía cạnh cơ bản trong chiến lược thoát lệnh của Minervini:
- Chiến lược dừng lỗ.
- Chiến lược chốt lời.
- Chiến lược trailing stop.
Hãy cùng bắt đầu thôi nào!
1. Chiến lược dừng lỗ của Mark Minervini
Giới thiệu về lệnh dừng lỗ
Lệnh dừng lỗ (stoploss order) là một công cụ quan trọng trong trading, đặc biệt là trong các chiến lược swing trading như chiến lược của Mark Minervini.
Đó là lệnh được đặt để mua hoặc bán một cổ phiếu khi giá đạt đến mức định trước. Chức năng chính của lệnh dừng lỗ là hạn chế tổn thất của nhà đầu tư đối với vị thế.
Tầm quan trọng của lệnh dừng lỗ trong chiến lược của Mark Minervini
Là một swing trader, Minervini đặc biệt chú trọng đến việc quản lý rủi ro trong phương pháp giao dịch của mình.
Đối với ông, lệnh dừng lỗ không chỉ là tấm lưới an toàn, mà nó còn là một thành phần quan trọng của chiến lược giao dịch thành công. Ông khẳng định, việc kiểm soát tổn thất cũng quan trọng như việc đảm bảo lợi nhuận.
Bằng cách thiết lập một lệnh dừng lỗ, trader có thể đảm bảo rằng khoản lỗ của họ được kiểm soát và có thể dự đoán được, điều này rất cần thiết trong thế giới trading đầy biến động.
Thiết lập các mức dừng lỗ
Lệnh dừng lỗ theo tỷ lệ phần trăm: Một trong những chiến lược chính của Minervini liên quan đến việc đặt lệnh dừng lỗ ở một tỷ lệ phần trăm cố định dưới giá mua. Tỷ lệ này thường nằm trong khoảng từ 7% đến 8%. Ví dụ: Nếu bạn mua một cổ phiếu ở mức $100, thì việc đặt lệnh dừng lỗ ở mức 7% có nghĩa là đặt nó ở mức $93. Phương pháp này đơn giản và có thể dễ dàng áp dụng cho bất kỳ giao dịch nào.
Lệnh dừng lỗ được điều chỉnh theo độ biến động thị trường: Minervini cũng thường điều chỉnh mức dừng lỗ tuỳ theo độ biến động của cổ phiếu. Các cổ phiếu dễ biến động, có mức dao động giá lớn hơn, có thể yêu cầu lệnh dừng lỗ rộng hơn để tránh bị "stop-out" sớm. Ví dụ: Nếu một cổ phiếu được biết là dao động thường xuyên khoảng 10%, thì việc đặt dừng lỗ nhỏ hơn tỷ lệ phần trăm này có thể dẫn đến việc thoát lệnh không cần thiết. Trong những trường hợp như vậy, mức dừng lỗ rộng hơn, có lẽ khoảng 12-15%, có thể phù hợp hơn.
2. Chiến lược chốt lời của Mark Minervini
Trong triết lý giao dịch của Mark Minervini, việc thiết lập các mục tiêu lợi nhuận thực tế là nền tảng của giao dịch thành công. Chiến lược này bao gồm việc phân tích cẩn thận dữ liệu lịch sử, mô hình biểu đồ và tiêu chí cụ thể do Minervini thiết lập. Mục đích là để xác định một điểm thoát lệnh tiềm năng nhằm tối đa hoá lợi nhuận trong khi giảm thiểu rủi ro.
Đặt mục tiêu lợi nhuận thực tế
Phân tích dữ liệu lịch sử: Bắt đầu bằng cách xem xét hoạt động lịch sử của cổ phiếu. Hãy tìm kiếm các mô hình về mức độ cổ phiếu thường di chuyển sau khi phá vỡ khỏi một vùng cơ sở. Điều này mang lại cái nhìn sâu sắc về những gì có thể là mục tiêu thực tế.
Tìm hiểu các mô hình biểu đồ: Các mô hình biểu đồ đóng một vai trò quan trọng trong việc thiết lập mục tiêu lợi nhuận. Ví dụ: Mô hình "cốc và tay cầm" có thể cung cấp manh mối về khả năng tăng giá. Độ sâu của cốc hoặc chiều cao của tay cầm có thể được sử dụng để dự báo chuyển động đi lên.
Tiêu chí của Mark Minervini: Ông thường tìm kiếm các cổ phiếu có nền tảng cơ bản (fundamentals) mạnh mẽ và có lịch sử tăng trưởng thu nhập vững chắc. Ý tưởng là đầu tư vào những cổ phiếu có tiềm năng tạo ra những động thái đáng kể.
Tỷ lệ Risk:Reward
Định nghĩa và tầm quan trọng: Tỷ lệ Risk:Reward (R:R) là thước đo được sử dụng để so sánh lợi nhuận kỳ vọng của một khoản đầu tư với mức độ rủi ro được chấp nhận để thu được khoản lợi nhuận này. Tỷ lệ R:R ưa thích của Mark Minervini thường là khoảng 3:1 hoặc cao hơn. Điều này có nghĩa là với mỗi đô la ông mạo hiểm, thì có khả năng kiếm được 3 đô la.
Ứng dụng trong việc chốt lời: Khi đặt mục tiêu lợi nhuận, hãy xem xét rủi ro tiềm ẩn (hoặc khoảng cách đến điểm dừng lỗ của bạn) và đặt mục tiêu chốt lời tuân thủ theo tỷ lệ R:R này. Ví dụ: Nếu mức dừng lỗ của bạn được đặt tương đương với khoản lỗ 1 USD/cổ phiếu, thì mục tiêu lợi nhuận mà bạn nên nhắm tới ít nhất phải đạt mức lãi là 3 USD/cổ phiếu.
3. Chiến lược trailing stop của Mark Minervini
Trong chiến lược giao dịch của Mark Minervini, trailing stop là một công cụ năng động và cần thiết để quản lý vị thế và bảo vệ lợi nhuận. Chúng đặc biệt quan trọng trong phương pháp swing trading, trong đó việc nắm bắt xu hướng và phản ứng kịp thời với những thay đổi của thị trường là rất quan trọng.
Định nghĩa về trailing stop
Trailing stop là một loại lệnh dừng lỗ di chuyển theo giá thị trường. Khác với lệnh dừng lỗ tiêu chuẩn, cố định sau khi được thiết lập, thì lệnh trailing stop sẽ điều chỉnh khi giá cổ phiếu di chuyển theo hướng thuận lợi. Trailing stop sẽ được đặt theo mức phần trăm hoặc số tiền cụ thể thấp hơn giá thị trường.
Lợi ích của lệnh trailing stop
Lợi ích chính của lệnh trailing stop là khả năng đảm bảo lợi nhuận đồng thời cho phép tăng trưởng hơn nữa. Khi giá cổ phiếu tăng, lệnh trailing stop sẽ duy trì khoảng cách đã được thiết lập. Nếu giá cổ phiếu giảm, lệnh trailing stop vẫn đứng yên và lệnh sẽ được kích hoạt đóng nếu giá chạm mức trailing stop. Phương pháp này sẽ khóa lợi nhuận một cách hiệu quả và hạn chế thua lỗ mà không cần điều chỉnh thủ công liên tục.
Áp dụng vào swing trading
Được biết đến với chiến lược swing trading chính xác, Mark Minervini nhấn mạnh việc sử dụng trailing stop để nắm bắt chuyển động xu hướng tối đa có thể, đồng thời bảo vệ được lợi nhuận.
Trong swing trading, mục tiêu là nắm bắt các xu hướng ngắn hạn đến trung hạn, lệnh trailing stop sẽ đảm bảo trader không thoát khỏi vị thế quá sớm khi xu hướng thuận lợi hoặc quá muộn khi xu hướng đảo chiều.
Những phương pháp thiết lập trailing stop
Theo tỷ lệ phần trăm cố định: Điều này liên quan đến việc đặt trailing stop ở mức phần trăm cố định thấp hơn giá thị trường. Ví dụ: Lệnh trailing stop 5% đối với một cổ phiếu hiện ở mức $100 sẽ được đặt ở mức $95.
Theo số tiền cụ thể: Ở đây, lệnh trailing stop được đặt ở một số tiền cụ thể thấp hơn giá thị trường. Ví dụ: Đối với một cổ phiếu đang giao dịch ở mức $100, thì lệnh trailing stop $5 sẽ được đặt ở mức $95.
Theo chỉ báo kỹ thuật: Một số trader sử dụng các chỉ báo kỹ thuật (như đường trung bình động) để đặt trailing stop. Ví dụ: Đặt trailing stop dưới mức trung bình động 20 ngày.
Điều chỉnh động: Chìa khoá để sử dụng trailing stop hiệu quả là khả năng điều chỉnh động của chúng. Khi giá cổ phiếu tăng, lệnh trailing stop cuối cùng cũng di chuyển lên tương ứng, luôn duy trì khoảng cách định trước so với mức giá đỉnh đạt được.
Kết luận
Bằng cách hiểu và áp dụng các chiến lược này của Mark Minervini, bạn có thể nâng cao khả năng đưa ra quyết định sáng suốt, quản lý rủi ro hiệu quả và gia tăng lợi nhuận tiềm năng.
Các chiến lược thoát lệnh này là thứ không thể thiếu trong triết lý giao dịch của Mark Minervini, cho ông một khuôn khổ kỷ luật để đóng các vị thế, rất quan trọng để đạt được thành công trong thế giới năng động của swing trading.
Nguồn: tradingview
Đừng quên THẢ TIM, SHARE VÀ COMMENT để ủng hộ mình nhiều hơn nữa nhé!! Nice day cả nhà
Giới thiệu sách Trading hay
Thực Hành Phân tích Fibonacci
Tác giả sách là cựu trader quản lý quỹ kiêm học giả CMT. Sách đoạt giải và được xuất bản bởi Bloomberg Press. Sách khái quát từ cơ bản đến chuyên sâu về FIbonacci Trading
1-1677731353.jpg)
Chỉnh sửa lần cuối:
Bài viết liên quan
