Thiết lập giao dịch của phù thuỷ Mark Minervini

Dưới đây là thiết lập giao dịch của Mark Minervini:



Lọc các cổ phiếu có giá nằm trong phạm vi 25% so với mức cao nhất trong 52 tuần

Loại bỏ các cổ phiếu giao dịch dưới mức giá 30 (không giao dịch cổ phiếu penny)

Đường MA 200 đang tăng ít nhất 3 tháng

Đường MA 50 nằm trên đường MA 200

Giá hiện tại nằm trên đường SMA 200 và tốt hơn là trên cả đường SMA 50

Giá hiện tại ít nhất cao hơn 100% so với mức thấp nhất trong 52 tuần

Cổ phiếu nên đạt mức cao nhất trong 52 tuần ít nhất một lần mỗi 4 đến 6 tháng

Mô hình mua

Lập danh sách cổ phiếu mỗi tuần sau khi đóng cửa thị trường hàng tuần

Sử dụng biểu đồ hàng tuần

Sử dụng mô hình co hẹp biến động (VCP)

Chỉ sử dụng Giá và Khối lượng: Cổ phiếu tăng với khối lượng giao dịch tốt và sau đó giảm với khối lượng giao dịch thấp hơn (củng cố) là tốt

Biểu đồ hàng ngày được sử dụng để xem diễn biến của cổ phiếu

Tìm kiếm sự co hẹp biến động trên biểu đồ hàng ngày (chỉ để tìm điểm vào lệnh)

Bạn không cần phải tìm kiếm Các ứng viên mới mỗi ngày, mà có thể cố gắng bổ sung vào vị thế hiện có

Sự đột phá nên xảy ra trong khoảng 4-8 tuần

Tỷ lệ thắng chỉ 50%, vì vậy hãy chuẩn bị sẵn sàng theo dõi sau khi mua

Nhồi lệnh

So sánh số ngày nến xanh so với số ngày nến đỏ; so sánh khối lượng tăng so với khối lượng giảm. Nếu số nến tăng lớn hơn và khối lượng tăng lớn hơn, đợi giá điều chỉnh giảm nhẹ, sử dụng mô hình co hẹp biến động (VCP) để vào lệnh.

Để tính toán sự co hẹp biến động, chia mức thấp nhất cho mức cao nhất, sau đó trừ đi 1 sẽ cho phần trăm giảm biến động

Lý tưởng nhất là nên có 3 VCP

Mỗi lần biến động nên giảm khoảng 50% mức tăng trước đó (không phải là quy tắc bắt buộc)

Mua khi mức cao nhất trước đó bị phá vỡ

Chỉ mua cổ phiếu khi VCP thứ 2 giảm hơn 70%

Tính toán cắt lỗ

Vẽ ATR 20 kỳ trên biểu đồ hàng ngày

Nhân 2 lần giá trị trên

Sử dụng giá trị này làm điểm cắt lỗ

Sử dụng mức tối đa Cắt lỗ ở mức 10% vốn

Đây là cách Mark Minervini tham gia vào xu hướng tăng giá năm 1995 dựa trên những cổ phiếu đáp ứng tiêu chí của ông. Ông ấy không thực sự đầu tư mạnh tay cho đến tháng 4 năm 1995 - và đã đạt được lợi nhuận đáng kinh ngạc 413% trong năm đó!



Mô hình VCP (Volatility Contraction Pattern - Mẫu hình Thu hẹp Độ biến động) là một mẫu hình giá trong phân tích kỹ thuật, do huyền thoại đầu tư Mark Minervini phát triển, thể hiện sự cạn kiệt của nguồn cung và tích lũy trước khi cổ phiếu có thể bùng nổ một xu hướng tăng mạnh, đặc trưng bởi các đợt co hẹp giá (giống hình chữ U hoặc V) và giảm dần thanh khoản, cho tín hiệu mua ở điểm phá vỡ ( breakout) với khối lượng lớn.

Đặc điểm chính của Mẫu hình VCP:

• Thu hẹp biến động: Giá cổ phiếu dao động trong biên độ ngày càng hẹp hơn sau mỗi lần điều chỉnh, cho thấy lực cung ngắn hạn đang yếu đi.
• Giảm khối lượng (Thanh khoản): Khối lượng giao dịch có xu hướng giảm dần trong quá trình hình thành mẫu hình, cạn kiệt ở đáy.
• Cấu trúc nhiều đáy (Cup/U-shape): Có thể có 2-4 lần "lõm" giá (tương tự chữ U hoặc V) với mỗi lần lõm sau nông hơn lần trước.
• ** Điểm phá vỡ (Pivot Point):** Khi giá vượt qua điểm cao nhất của lần điều chỉnh cuối cùng, kèm theo khối lượng giao dịch tăng mạnh, đó là tín hiệu xác nhận mua vào (breakout).

Bản chất & Ý nghĩa:

• Cung cạn, cầu tăng: Sự thu hẹp này cho thấy những nhà đầu tư nhỏ lẻ muốn bán đã rời đi, trong khi nhà đầu tư lớn đang gom hàng.
• Tín hiệu tiếp diễn: VCP thường xuất hiện trong giai đoạn củng cố của một xu hướng tăng giá mạnh.

Ứng dụng:

• Nhà đầu tư dùng VCP để tìm kiếm điểm mua ít rủi ro, có tiềm năng lợi nhuận cao trong một xu hướng tăng tiếp theo.
• Cần kết hợp với các yếu tố khác như sức mạnh thị trường chung và phân tích cơ bản để xác định thành công.

Nói tóm lại, VCP là công cụ giúp nhận diện các cổ phiếu sắp "nổ" trước khi chúng thực sự bứt phá mạnh mẽ, là "chén thánh" giúp nhà đầu tư đạt được lợi nhuận "siêu hạng".