Quy Trình Top Down Rút Ngắn Thời Gian Lựa Chọn Cổ Phiếu Như Thế Nào?

1. Giới thiệu

Quy trình top down là một phương pháp được ứng dụng chính quy bởi hệ thống phân tích CMT của thế giới. Nó bóc tách từng lớp vỏ của thị trường từ ngoài vào trong giống như bạn bóc vỏ trái cây hay vỏ trái nho vậy.

2. Lớp vỏ - Toàn bộ thị trường

Khi lựa một trái cây chúng ta thường cầm nó lên lật qua lại coi lớp vỏ của nó, có sần sùi không? Có mốc hay đốm vàng không? Nó già hay còn non và xanh lắm.

Thị trường cũng như trái nho thật lớn vậy thôi, chúng ta cũng cần lật qua lại mà quan sát thật kỹ càng, đó chính là Thị trường chung hay tức là Vnindex. Một dạng chỉ số đại diện cho toàn bộ thị trường, nó sẽ cho chúng ta sơ biết được thị trường này đang tốt hay xấu, đang có thuận lợi cho việc đầu tư hay không.

> Nếu thuận lợi tức pha lên, nho vừa chín tới thì cứ mạnh dạn mà mua thôi.

3. Lớp thịt - Toàn bộ các ngành

Nhưng chưa hết, lớp vỏ chỉ là bề nổi của một tảng băng chìm thôi. Lỡ gặp xanh vỏ đỏ lòng thì sao? Thì sau khi bóc tách hết lớp vỏ chúng ta thấy phần thịt, đó chính là tổng các ngành nghề của thị trường, đó chính là các Chỉ số ngành.

- Ngành nào? 24 ngành hiện có: bank, chứng, thép, bất động sản,.... Đôi khi chúng ta có thể quan sát qua cảm nhận thật nhiều mã cùng một ngành hoặc một chỉ số tổng hợp ngành tự phân tích ra như chỉ số ngành chẳng hạn.


- Khi quan sát nhiều ngành chúng ta có thể lựa được một hai ngành mạnh nhất đang có dòng tiền chảy vào để chọn, hoặc ngược lại là những ngành đang có dòng tiền chảy ra để né nó đi.

"Vậy thì thị trường đã tốt mà mua trúng ngành mạnh nữa thì xác suất ăn đã 40% rồi còn gì."

4. Lớp hạt - Các mã cổ phiếu mạnh

Tới đây là lớp cuối cùng dưới lớp thịt, đó là lớp hạt hay hột hay gì đó cũng được. Nó tượng trưng cho các mã cổ phiếu mạnh nhất trong ngành mạnh nhất đang có dòng tiền đó.

Mọi người sẽ nói là hột thì làm sao ăn được mà ngon, thì có mấy cây hột luộc lên ăn được như hột mít chẳng hạn, ăn cũng ngon chứ.



Như hình trên chúng ta thấy rõ ràng trong ngành Bán lẻ hiện có MCH là mạnh nhất tới TLG sau đó là PET. Nhưng như vậy đã đủ chưa. Xin thưa là chưa bởi vì ngoài câu chuyện lựa chọn cổ phiếu còn phải tới câu chuyện Phương pháp phân tích (Wyckoff-VSA) để tìm điểm mua hợp lý nữa. Ăn tiền của thiên hạ đâu phải là dễ đúng không ?

"Vậy thì khi đã chọn được ngành mạnh mà còn cổ phiếu mạnh nữa, thị trường đang tốt có phải đã nắm 60% tỷ lệ đầu tư có lời rồi không?"

40% còn lại thì để nói sau, không phải mấy cái tâm lý tự thôi miên mình, quản trị tâm lý, ta sẽ làm được, ta sẽ đứng trên đỉnh thành công gì đó đâu. Cái đó chúng ta nói sau nhé.

5. Rốt cuộc Top down có lợi ích gì ?

Trong cuộc sống, anh giàu hay nghèo, có địa vị xã hội hay không , khỏe mạnh hay ốm đau thì tất cả chúng ta đều chỉ có 24h một ngày. Đó là cái thứ công bằng nhất và không ai có nhiều hơn cả...

Thì quy trình này là một góc nhìn và phương thức loại bỏ nhanh những mã cổ phiếu không cần thiết, để tiết kiệm và giữ cho chúng ta thêm chút thời gian quý báu ấy, được một miếng hay một miếng. Lấy hạt dẻ trong chảo cát, thò tay bóc là lấy ra ngay không cần lan man lướt qua 1300 mã trên thị trường.

Như trên chắc mọi người cũng khái quát được cách tiếp cận Top-down để chọn một mã cổ phiếu mạnh, an toàn rồi. Nhưng lý thuyết nói thì nói vậy, nhưng lý thuyết mà không có công cụ để đo đạc và xác nhận lại thì cũng chỉ là lý thuyết suông thôi.

Trong bài sau mình sẽ giới thiệu một số công cụ để đo lường sức mạnh của thị trường chung tức lớp vỏ. Ngó qua làm sao biết trái đó sơ sơ tốt hay xấu trước đã. Xin cảm ơn.